Los Programas de Inversiones de Alta Rentabilidad
Las siglas HYIP significan “high yield investment program” o programa de inversión de alto rendimiento.
Tradicionalmente la comunidad económica se ha referido con esta denominación a aquellos tipos de inversión que devolvían un interés superior al que proporcionaban instrumentos tradicionales, tales como acciones, bonos o cuentas a plazo fijo.
Estos productos especiales eran ofrecidas por exclusivas firmas de brokers o instituciones de banca privada a sus clientes más acaudalados, que buscaban obtener un rendimiento mayor para sus capitales, mediante estrategias de inversión agresivas y en ocasiones arriesgadas. El máximo exponente de este tipo de inversiones eran los llamados hedge funds, a menudo constituidos en paraísos fiscales. Participar en este selecto club generalmente requería el desembolso de por lo menos un millón de dólares.
Sin embargo, hoy en día la denominación HYIP ha evolucionado y se utiliza prácticamente en exclusiva para describir un tipo de “inversiones” -utilizando esta palabra con mucha precaución- que si bien persiguen el mismo objetivo que las anteriormente mencionadas, es decir obtener un alto rendimiento, tienen en realidad muy poco que ver con estas.
La nueva hornada de “programas de inversión de alto rendimiento” aprovechan la tecnología de Internet y la desregulación que existe en determinados paraísos fiscales o jurisdicciones offshore, para comercializar un tipo de producto que en algunos aspectos tiene más que ver con un juego de azar que con una inversión. Es a este fenómeno al que dedicamos este artículo
¿Qué denominamos entonces un hyip?
Se trata de un programa de inversiones ofrecido exclusivamente a través de Internet con las siguientes características:
• Ofrece un alto rendimiento, típicamente entre 0,5% a 200% diario.
• Se puede participar con cantidades de entrada muy bajas. Normalmente entre 1 USD y 20 USD.
• El manejo de la inversión es opaco, el cliente no sabe en qué se invierte su capital más allá de lo que se declara en la página Web del programa.
• Los cobros y pagos se efectúan principalmente por medio de las llamadas monedas electrónicas o divisas digitales. Algunas de las más populares son Liberty Reserve, Perfect Money o Strict Pay.
• La inversión no es ofrecida por brokers o agentes del mercado de valores y en su inmensa mayoría los programas tampoco cuentan con una licencia financiera o de fondo de inversión. Si bien algunos de ellos están registrados en paraísos fiscales, en realidad operan fuera de la ley y en un entorno virtual multijurisdiccional, muy difícil de controlar.
¿En qué invierte un hyip según sus promotores?
La mayoría de promotores de HYIP's aseguran que se trata de programas legítimos y que obtienen estos altos rendimientos debido a estrategias de inversión agresivas y muy rentables. Principalmente aseguran invertir en los siguientes sectores o productos:
• FOREX o mercado de divisas.
• Commodities o recursos naturales (petróleo, gas, metales preciosos).
• Productos escasos (determinados alimentos, artículos de lujo, etc.).
• Acciones y participaciones en empresas y sectores prometedores de la economía (nanotecnología, biotecnología, etc.).
En general la mayoría de los promotores y defensores de estos programas dan a entender que sus estrategias de inversión son similares a los hedge funds.
El esquema de ponzi
¿Pero qué se esconde en realidad detrás de un HYIP? ¿Es realmente posible obtener un rendimiento continuado por encima del 1% diario (que coincide con los programas de menor rendimiento) con inversiones en FOREX, commodities o productos escasos? No es probable.
La mayoría de los brokers del mercado de divisas sostienen que si bien en algunos casos estos rendimientos se pueden llegar a alcanzar, resulta casi imposible mantenerlos durante un tiempo continuado. ¿Cómo pueden entonces los HYIP’s pagar intereses tan altos? Usan un tipo de estructura piramidal, conocida como esquema de Ponzi, en referencia al italiano Carlo Ponzi que se hizo famoso por estafar a un buen número de sus conciudadanos con este sistema a principios del siglo pasado.
En un esquema de Ponzi, las ganancias de los inversores más antiguos se pagan con el capital depositado por los nuevos que van entrando en el programa. Este procedimiento funciona hasta el momento en el que se produce una disminución en el flujo de llegada de nuevos inversores. En este momento el sistema colapsa. En la realidad, el proceso pocas veces llegará hasta el final, porque el promotor del programa desaparecerá con el dinero restante cuando vea que la pirámide está por desplomarse.
Todos los “gurús” y expertos en HYIP’s coinciden en que el 99,9% (léase 100%) son simples sistemas piramidales. Si bien es probable que algunos de ellos, en especial los programas más longevos, sí lleven a cabo algún tipo de actividad inversora que les permita al menos obtener una parte de los rendimientos, tarde o temprano acabarán teniendo que apoyarse en un esquema de Ponzi en mayor o menor medida. La mayor duración de unos programas frente otros estaría sobre todo relacionada con el tipo de interés pagado (a menor interés mayor tiempo de vida) y la popularidad del programa (a mayor popularidad mas afluencia de nuevos inversores).
Por otro lado, existen también programas que ya desde un principio son totalmente fraudulentos y una vez que han recibido los fondos o después de unos días, simplemente desaparecen con el dinero depositado. Es lo que se conoce como “scam” (=timo).
¿Se puede ganar dinero con los hyip’s?
A pesar de que todos los implicados admiten que los programas de inversión de alto rendimiento no son en realidad mas que esquemas de Ponzi, un buen número de personas sigue "invirtiendo" en ellos y la tendencia además es creciente.
Hay quienes afirman haber ganado grandes sumas de dinero usando las estrategias adecuadas. Según las explicaciones de estas personas, analizando las características de un HYIP se podría llegar a estimar su tiempo de vida, pudiendo desarrollar un plan de inversión adecuado que permtiría abandonar el sistema antes de su colapso. Es justamente esta característica del “high yield investment program” la que hace que no sea solamente un juego de azar, sino que se asemeje en algunos aspectos a una inversión.
La base del análisis consiste en determinar la calidad o la potencial longevidad del HYIP teniendo en cuenta factores como el diseño de su página Web, gasto en publicidad que hace, la calidad de los scripts (software), sistemas de seguridad que tiene, tipo de atención al cliente, etc. Se entiende que cuanto mayor sea la inversión que ha tenido que hacer el administrador del programa, mayor será también la duración de este, pues tendrá que recuperar su inversión inicial antes de cerrarlo.
Otro aspecto importante es investigar si el programa realmente está pagando a los inversores que están participando. Para este fin existen numerosos monitores HYIP, que son páginas Web que se dedican a analizar los diferentes programas que existen e invertir en ellos determinadas cantidades para observar su funcionamiento. Uno de los más populares en español es inversiones-hyip
En Resumen: Si te atreves a invertir y si es posible, toma siempre en cuenta que es de entrada por salida. Hay quienes entran a dos plataformas ponzi y reinvierten el dinero dos veces. Depositan en uno y lo reinvierten en el otro. Solo es por un tiempo determinado. Es inversion con alto riezgo. Nunca sabes cuando van a cerrar e irse y por tanto, perder toda tu inversion.
Existen companias confiables, con las que puedas contar por mucho tiempo? la respuesta es SI. Si las hay. En futuras historias vamos a compartir las Plataformas de Inversion en las que estamos trabajando y con las cuales podemos crecer nuestro patrimonio y tener un alto indice de seguridad de que van a estar alli por un largo plazo.
La Regla numero uno. siempre es la siguiente: Nunca inviertas dinero que no estas dispuesto a perder. El estudio, la informacion y la toma de desiciones te ayudan a determinar la direccion que vas a tomar. No dejes que tus sentimientos se interpongan antes que la razon. En otras palabras, Usa la razon por encima del sentimiento. Al final, debes tomar una desicion educada. Lee, lee y lee.
Saludos y un fuerte abrazo.
